國(guó)家外匯管理局

國(guó)家外匯管理局關(guān)于修訂《銀行間外匯市場(chǎng)做市商指引》的通知



國(guó)家外匯管理局各省、自治區(qū)、直轄市分局、外匯管理部，深圳、大連、青島、廈門、寧波市分局，各外匯指定銀行：

為進(jìn)一步完善銀行間外匯市場(chǎng)做市商管理，國(guó)家外匯管理局對(duì)《銀行間外匯市場(chǎng)做市商指引》（匯發(fā)[2010]46號(hào)）予以修訂，修訂后的《銀行間外匯市場(chǎng)做市商指引》見(jiàn)附件，請(qǐng)遵照?qǐng)?zhí)行。

特此通知。



附件：銀行間外匯市場(chǎng)做市商指引





國(guó)家外匯管理局

2013年4月12日




附件1: 銀行間外匯市場(chǎng)做市商指引

http://www.safe.gov.cn/resources/image/d55689804f49dcc6976d97219f90791c/1366160047598.pdf?MOD=AJPERES&name=銀行間外匯市場(chǎng)做市商指引.pdf






附件：

銀行間外匯市場(chǎng)做市商指引


　　　第一條 為進(jìn)一步發(fā)展外匯市場(chǎng)，提高我國(guó)外匯市場(chǎng)的流動(dòng)性，完善價(jià)格發(fā)現(xiàn)機(jī)制，根據(jù)《中華人民共和國(guó)中國(guó)人民銀行法》、 《中華人民共和國(guó)外匯管理?xiàng)l例》《 銀行間外匯市場(chǎng)管理暫行規(guī) 定》（銀發(fā)[1996]423 號(hào)）和《中國(guó)人民銀行關(guān)于加快發(fā)展外匯市 場(chǎng)有關(guān)問(wèn)題的通知》（銀發(fā)[2005]202 號(hào)），制定《銀行間外匯市 場(chǎng)做市商指引》（以下簡(jiǎn)稱《指引》）。
　　　第二條 《指引》所稱銀行間外匯市場(chǎng)做市商，是指經(jīng)國(guó)家外匯管理局（以下簡(jiǎn)稱外匯局）核準(zhǔn)，在我國(guó)銀行間外匯市場(chǎng)進(jìn) 行人民幣與外幣交易時(shí)，承擔(dān)向市場(chǎng)會(huì)員持續(xù)提供買、賣價(jià)格義 務(wù)的銀行間外匯市場(chǎng)會(huì)員。
　　　第三條 銀行間外匯市場(chǎng)做市商分為即期做市商、遠(yuǎn)期掉期 做市商和綜合做市商。即期做市商是指在銀行間即期競(jìng)價(jià)和詢價(jià) 外匯市場(chǎng)上做市的銀行。遠(yuǎn)期掉期做市商是指在銀行間遠(yuǎn)期、外匯掉期和貨幣掉期市場(chǎng)做市的銀行。綜合做市商是指在即期、遠(yuǎn)期、外匯掉期和貨幣掉期等各外匯市場(chǎng)開(kāi)展做市的銀行。
　　　2011 年1月1日以前經(jīng)外匯局備案核準(zhǔn)取得銀行間外匯市場(chǎng)做市商資格的銀行自動(dòng)承繼即期做市商資格。遠(yuǎn)期掉期做市商和綜合做市商資格須另行申請(qǐng)。
第四條 銀行間外匯市場(chǎng)即期做市商和遠(yuǎn)期掉期做市商享有以下權(quán)利：
　　　（一）適度擴(kuò)大結(jié)售匯綜合頭寸區(qū)間，實(shí)行較靈活的頭寸管理；
　　　（二）享有向中國(guó)人民銀行（以下簡(jiǎn)稱人民銀行）申請(qǐng)外匯一級(jí)交易商的資格；
（三）具有參與外匯市場(chǎng)新業(yè)務(wù)試點(diǎn)的優(yōu)先權(quán)。
　　　銀行間外匯市場(chǎng)綜合做市商除享有上述三項(xiàng)權(quán)利外，對(duì)于銀行間外匯市場(chǎng)新批準(zhǔn)交易品種，經(jīng)外匯局批準(zhǔn)交易資格后，可自動(dòng)獲得該交易品種的做市資格；在同等條件下，可優(yōu)先獲得銀行間外匯市場(chǎng)清算會(huì)員和綜合清算會(huì)員資格。
第五條 銀行間外匯市場(chǎng)做市商應(yīng)履行以下義務(wù)：
　　　（一）在規(guī)定的交易時(shí)間內(nèi)，在銀行間外匯市場(chǎng)（包括電子交易平臺(tái)）連續(xù)提供人民幣對(duì)主要交易貨幣的買、賣雙向價(jià)格， 所報(bào)價(jià)格應(yīng)是有效的可成交價(jià)格；
　　　（二）在銀行間即期競(jìng)價(jià)和詢價(jià)外匯市場(chǎng)上，報(bào)價(jià)不得超過(guò)人民銀行規(guī)定的銀行間市場(chǎng)交易匯價(jià)的浮動(dòng)幅度；
（三）在外匯市場(chǎng)誠(chéng)實(shí)交易，不利用非法或其他不當(dāng)手段操縱市場(chǎng)價(jià)格；
　　　（四）嚴(yán)格遵守外匯市場(chǎng)交易和結(jié)售匯綜合頭寸的相關(guān)管理規(guī)定；
　　　（五）按照外匯局要求定期報(bào)告外匯市場(chǎng)運(yùn)行和做市情況。
第六條 申請(qǐng)銀行間外匯市場(chǎng)做市商資格須首先申請(qǐng)相應(yīng)做市品種的嘗試做市資格。申請(qǐng)嘗試做市資格應(yīng)具備以下基本條件：
　　　（一）取得銀行間外匯市場(chǎng)會(huì)員資格兩年（含）以上的銀行類金融機(jī)構(gòu)；
　　　（二）單個(gè)評(píng)選周期內(nèi)，依據(jù)《銀行間外匯市場(chǎng)評(píng)優(yōu)辦法》 在最具做市潛力會(huì)員中連續(xù)排名前三名；
　　　（三）集中管理結(jié)售匯綜合頭寸，外匯局核定的銀行結(jié)售匯 綜合頭寸上限在2億美元（含）以上；
　　　（四）具備健全的外匯業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)、內(nèi)部控制制度、內(nèi)部資金和結(jié)售匯轉(zhuǎn)移定價(jià)機(jī)制和較強(qiáng)的本外幣融資能力；
（五）遵守人民銀行和外匯局的有關(guān)規(guī)定，在提交申請(qǐng)的前兩年內(nèi)，結(jié)售匯業(yè)務(wù)和外匯市場(chǎng)交易沒(méi)有重大違法、違規(guī)記錄；
（六）外匯局規(guī)定的其他條件。
　　　第七條 銀行間外匯市場(chǎng)即期做市商和遠(yuǎn)期掉期做市商應(yīng)具備以下基本條件：
　　　（一）在申請(qǐng)做市的交易品種上嘗試做市兩年以上，具備必要的經(jīng)驗(yàn)和能力。2011年1月1日以前經(jīng)外匯局備案核準(zhǔn)取得 銀行間外匯市場(chǎng)做市商資格的銀行，在銀行間遠(yuǎn)期、外匯掉期、貨幣掉期市場(chǎng)開(kāi)展雙邊報(bào)價(jià)交易的時(shí)間視為其嘗試做市時(shí)間；
　　　（二）單個(gè)評(píng)選周期內(nèi)，依據(jù)《銀行間外匯市場(chǎng)評(píng)優(yōu)辦法》計(jì)算的做市品種客觀指標(biāo)評(píng)分和外匯局評(píng)分兩項(xiàng)綜合得分，在全 部嘗試做市機(jī)構(gòu)中排名前三名，且高于評(píng)分最低的做市商；
（三）集中管理結(jié)售匯綜合頭寸，外匯局核定的銀行結(jié)售匯綜合頭寸上限 5 億美元（含）以上；
（四）具備健全的外匯業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)、內(nèi)部控制制度、內(nèi)部資金和結(jié)售匯轉(zhuǎn)移定價(jià)機(jī)制和較強(qiáng)的本外幣融資能力；
（五）遵守人民銀行和外匯局的有關(guān)規(guī)定，在提交申請(qǐng)的前兩年內(nèi)，結(jié)售匯業(yè)務(wù)和外匯市場(chǎng)交易沒(méi)有重大違法、違規(guī)記錄；
（六）外匯局規(guī)定的其他條件。
　　　第八條 銀行間外匯市場(chǎng)綜合做市商應(yīng)具備以下基本條件：
（一）取得銀行間外匯市場(chǎng)即期、遠(yuǎn)期掉期做市商資格三年（含）以上；
　　　（二）單個(gè)評(píng)選周期內(nèi)，依據(jù)《銀行間外匯市場(chǎng)評(píng)優(yōu)辦法》計(jì)算的即期和遠(yuǎn)期掉期客觀指標(biāo)評(píng)分和外匯局評(píng)分兩項(xiàng)綜合得 分，在全部做市商和嘗試做市機(jī)構(gòu)中排名前 10 名；
　　　（三）單個(gè)評(píng)選周期內(nèi)，全行境內(nèi)代客跨境收支規(guī)模在全部銀行中連續(xù)排名前 20 名；
　　　（四）外匯局核定的銀行結(jié)售匯綜合頭寸上限在10億美元（含）以上；
　　　（五）具備健全的外匯業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)管理系統(tǒng)、內(nèi)部控制制度、內(nèi)部資金和結(jié)售匯轉(zhuǎn)移定價(jià)機(jī)制和較強(qiáng)的本外幣融資能力；
（六）遵守人民銀行和外匯局的有關(guān)規(guī)定，在提交申請(qǐng)的前兩年內(nèi)，結(jié)售匯業(yè)務(wù)和外匯市場(chǎng)交易沒(méi)有重大違法、違規(guī)記錄；
（七）有 4 名以上具有中國(guó)外匯交易中心（以下簡(jiǎn)稱交易中心）頒發(fā)的銀行間外匯市場(chǎng)交易員資格證書(shū)的交易員，崗位設(shè)置合理，職責(zé)明確；
（八）外匯局規(guī)定的其他條件。
　　　第九條 符合本《指引》第六條所列條件的市場(chǎng)會(huì)員可向外 匯局申請(qǐng)即期或遠(yuǎn)期掉期嘗試做市資格，經(jīng)外匯局備案，交易中 心開(kāi)通相應(yīng)交易品種的雙向報(bào)價(jià)功能后，開(kāi)展嘗試做市業(yè)務(wù)。
　　　第十條 符合本《指引》第七條或第八條所列條件并愿意承 擔(dān)我國(guó)銀行間外匯市場(chǎng)做市義務(wù)的市場(chǎng)會(huì)員，由其總行或有頭寸 集中管理權(quán)的授權(quán)分行向外匯局提出申請(qǐng)，經(jīng)外匯局備案后成為銀行間外匯市場(chǎng)即期、遠(yuǎn)期掉期或綜合做市商。
　　　第十一條 市場(chǎng)會(huì)員在提出銀行間外匯市場(chǎng)嘗試做市機(jī)構(gòu)或做市商申請(qǐng)時(shí)應(yīng)提交以下材料：
（一）承諾嚴(yán)格履行做市商做市義務(wù)的申請(qǐng)報(bào)告；
　　　（二）符合本《指引》第六、七、八條對(duì)應(yīng)條件的可行性分析報(bào)告；
（三）外匯局要求提供的其他材料和文件。
　　　第十二條 外匯局自受理銀行外匯市場(chǎng)做市商或嘗試做市機(jī)構(gòu)申請(qǐng)之日起于 15 個(gè)工作日內(nèi)做出備案或不備案的決定，并 將該決定抄送人民銀行、交易中心。
　　　第十三條 發(fā)生外資銀行法人化改制資格承繼、中英文名稱變更等機(jī)構(gòu)變更情況的做市商或嘗試做市機(jī)構(gòu)，應(yīng)及時(shí)報(bào)外匯局 登記備案。
第十四條 外匯局對(duì)做市商結(jié)售匯綜合頭寸實(shí)行統(tǒng)一核定和調(diào)整。
　　　第十五條 外匯局就做市商報(bào)價(jià)、成交、信息報(bào)送和清算等情況進(jìn)行定期評(píng)估和不定期核查，并接受市場(chǎng)會(huì)員對(duì)不履行本 《指引》第五條所列做市義務(wù)行為的舉報(bào)。
　　　第十六條 交易中心應(yīng)根據(jù)外匯局要求和市場(chǎng)反饋，完善銀行間外匯市場(chǎng)做市商做市評(píng)估指標(biāo)體系，并定期向外匯局報(bào)送做市商評(píng)估指標(biāo)情況。
　　　第十七條 外匯局對(duì)違反本《指引》機(jī)構(gòu)和個(gè)人，依據(jù)《中華人民共和國(guó)外匯管理?xiàng)l例》予以處罰。
　　　第十八條 外匯局對(duì)出現(xiàn)下列情況的綜合做市商、即期和遠(yuǎn)期掉期做市商及嘗試做市機(jī)構(gòu)，做市資格下調(diào)一級(jí)；自要求其停 辦做市業(yè)務(wù)之日起兩年內(nèi)不受理其此類業(yè)務(wù)新申請(qǐng)：
　　　（一）單個(gè)評(píng)選周期內(nèi)，依據(jù)《銀行間外匯市場(chǎng)評(píng)優(yōu)辦法》計(jì)算的嘗試做市機(jī)構(gòu)做市品種客觀指標(biāo)評(píng)分和外匯局評(píng)分兩項(xiàng) 綜合得分，在全部嘗試做市機(jī)構(gòu)中排名后三名，且低于評(píng)分最低的做市商；
　　　（二）單個(gè)評(píng)選周期內(nèi)，依據(jù)《銀行間外匯市場(chǎng)評(píng)優(yōu)辦法》計(jì)算的即期、遠(yuǎn)期掉期做市商做市品種客觀指標(biāo)評(píng)分和外匯局評(píng) 分兩項(xiàng)綜合得分，在全部做市商排名后三名，且低于評(píng)分最高的嘗試做市機(jī)構(gòu)；
　　　（三）單個(gè)評(píng)選周期內(nèi)，綜合做市商不符合本《指引》第八條所列條件；
　　　（四）因存在可能危及其正常做市的風(fēng)險(xiǎn)，被外匯局要求停辦做市業(yè)務(wù)，在規(guī)定時(shí)間內(nèi)整改仍未達(dá)到相關(guān)要求的。
第十九條 外匯局對(duì)做市商相關(guān)指標(biāo)予以監(jiān)測(cè)，并可約談可能被要求停辦做市業(yè)務(wù)的市場(chǎng)會(huì)員。
　　　第二十條 放棄做市商或嘗試做市機(jī)構(gòu)資格的市場(chǎng)會(huì)員應(yīng)提前15個(gè)工作日向外匯局申請(qǐng)，經(jīng)外匯局備案后，轉(zhuǎn)為普通市 場(chǎng)會(huì)員。
　　　第二十一條 銀行間外匯市場(chǎng)新批準(zhǔn)交易品種做市辦法由外匯局另行規(guī)定。
第二十二條 本《指引》由外匯局負(fù)責(zé)解釋。
　　　本《指引》中所稱“單個(gè)評(píng)選周期”以 2013 年為起始時(shí)間，每?jī)蓚�(gè)年度為一個(gè)周期。
　　　第二十三條 本《指引》自發(fā)布之日起施行，《銀行間外匯市場(chǎng)做市商指引》（匯發(fā)[2010]46 號(hào)）同時(shí)廢止。